乐居财经 王敏  2月3日，据上交所，以萨技术股份有限公司（以下简称“以萨技术”）发布首次公开发行股票并在科创板上市申请文件的审核问询函的回复。

  根据招股书，以萨技术核心技术均来自于自主研发，并拥有13项发明专利，但未说明公司技术的迭代演变情况及与产品之间的关系；同时，2019-2021年，公司核心技术收入占比分别99.29%、97.68%、93.37%；公司外购材料成本占各期主营业务成本的比例分别为95.42%、92.56%和92.94%，采购内容包括硬件、基础系统软件和技术服务。

  上交所要求以萨技术说明，公司核心技术收入的计算标准及其占主营业务收入比重下降的原因，外采基础系统软件和技术服务的主要内容及必要性，是否发挥了核心作用，结合主要产品形态、产品服务外采内容和作用、软件产品销售占比等情况，说明公司是否主要提供系统集成服务，公司核心竞争力和技术优势的具体体现。

  对此，以萨技术回复称，公司共拥有23项核心技术，其中10项为计算机视觉相关技术，主要为自主研发的AI全栈算法和AI引擎，兼具优异的性能和出色的实战应用适配水准，构建起了完整的人工智能视觉技术体系；9项为大数据分析技术，为海量数据传输、存储和实时分析提供强大的底层支持；前述19项人工智能与大数据技术属于公司的底层技术，为公司的软件产品和解决方案提供坚实的技术基础。4项技术为算法开发平台技术，支持公司自研的各类开发工具，有效降低了算法开发难度和开发成本，属于中台技术，为公司的算法开发和数据训练提供便捷的平台。

  报告期内，公司的主要生产经营活动均围绕其核心技术和产品开展，主要收入来自软件解决方案项目、软硬件综合解决方案项目及与提供前述解决方案相关的设计、安装调试、技术督导、系统试运行、系统维护等配套服务。

  对于公司核心技术收入的计算标准及其占主营业务收入比重下降的原因，以萨技术表示，报告期内，公司凭借自研的全栈计算机视觉和大数据分析技术以及深入的场景理解能力和解决方案落地能力，已成功打造若干具有示范效应的标杆性项目，并获得相关权威客户的充分认可，从而有助于公司树立良好的行业口碑及品牌形象，逐步建立品牌影响力。

  此外，基于品牌影响力，公司受到越来越多的终端客户的青睐，直接承接了更多体量较大、综合性较强的项目，如青岛市黄岛区智慧警务感知分析平台建设项目、山东省潍坊市寿光市市公安局危化品道路运输指定通行路线智能监控全域化建设项目、桓台县公安局信息化业务支撑及服务支撑建设项目等。相比售卖单一软件产品或体量较小的软件解决方案，承接体量较大、综合性较强的建设项目要求公司为客户提供更多方面的软件功能和应用能力。尽管解决方案中核心功能均来自于公司自主研发的核心技术和产品，但大型解决方案中需搭配的部分功能不属于公司的主要技术产品研发方向，而市面上有来源稳定、价格合理的软件产品可供使用；同时，少量客户亦会指定或建议部分产品模块使用特定品牌的产品，如在2021年盐城市公安局感知大数据平台建设项目中，客户建议使用了部分软件，如依图和商汤的人脸解析软件。因此，公司对上述部分软件进行外采，并整合入综合解决方案中，导致公司外采软件占比提高，核心技术收入占主营业务收入比重下降。

  对于外采基础系统软件和技术服务的主要内容及必要性，是否发挥了核心作用，以萨技术表示，公司外采的基础系统软件主要是满足少量不属于自身主要技术产品研发方向，但在个别综合类项目中需要提供的功能，主要为在整体解决方案中辅助公司产品实现非主要研发方向的功能补充，少量客户亦会指定或建议部分产品模块使用特定品牌的软件产品。

  报告期内各期，公司采购金额分别为4,499.60万元、4,049.77万元、10,963.59万元及1,768.35万元，随着营业收入的增长而增长。硬件采购金额占比分别为93.79%、97.30%、67.77%与68.09%，公司所采购的硬件主要系与公司软件产品搭配使用的标准化硬件和定制化硬件，主要包括服务器、交换机、摄像机等。软件类采购金额占比分别为5.98%、0.00%、26.71%与13.92%，公司所采购的软件主要为基础系统软件。服务类采购金额占比分别为0.23%、2.70%、5.52%与17.99%，公司所采购的服务主要包括技术服务、机房装修等。

  2019年-2021年及2022年上半年，公司营业收入分别为9,956.15万元、14,832.44万元、37,080.06万元和12,740.70万元，归属于母公司所有者的净利润分别为2,787.22万元、2,767.37万元、14,151.91万元和3,167.99万元，经营性净现金流金额分别为812.50万元、1,909.37万元、14,199.90万元和-4,028.18万元。

  2019年-2021年，核心技术带来的收入分别为9,885.11万元、14,488.16万元、34,622.85万元，核心技术带来的营业收入年化复合增长率高达87.15%。

  招股书显示，以萨技术一直专注于推动人工智能和大数据分析技术与数字城市领域各类应用场景的深度融合。公司基于计算机视觉技术及实时分析数据库技术，并结合公司对行业的深刻理解，搭建完整的业务软件支撑体系，已广泛应用于平安城市及数字政府等领域，实现了场景化应用落地，主要为公安、司法等政府部门提供以车辆识别、人脸识别、轨迹追踪、行为检测、多维融合分析等功能为核心的应用软件、配套硬件及相关服务。