“衣食住”IPO!刚刚完成亿元融资,“关东煮之王”启动上市,或成亚洲最大!

<{$news["createtime"]|date_format:"%Y-%m-%d %H:%M"}>  IPO上市实务 5.6w阅读 2023-10-04 20:07

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关东煮,吃出一个IPO!

据大象君了解,继去年10月底,被称为“关东煮之王”、“鳕鱼王”的江苏鼎味泰食品股份有限公司(以下简称“鼎味泰”)和民生证券签署上市辅导协议,拟在A股挂牌上市之后,今年8月,由百联挚高资本领投,鼎味泰又完成近亿元Pre-IPO融资,离上市更近了一步。

“关东煮之王”

鼎味泰,诞生于有着超5000家预制菜供应链企业的江苏,据了解,鼎味泰是江苏连云港东海县驼峰乡青年农民谭国林回乡创办的一家民营企业。

创始人谭国林出生于1976年,年轻时一直在太仓市打拼,干过工人、当过车间主任、干过销售,在他乡积累多年的工作经验后,谭国林拥有着独到的眼光和敏锐的市场嗅觉。2009年,他回乡创办了江苏鼎味泰食品有限公司(曾用名),2017年6月落户东海开发区。

成立早期,鼎味泰主要深耕关东煮赛道,产品有相当一部分用于为一些火锅大品牌和一些便利店、连锁店供应食材。伴随着商超便利店的兴起,鼎味泰也被业内称为“关东煮之王”。其中,鼎味泰的代表产品包括鳕鱼竹轮、鳕鱼豆腐、鳕鱼松叶蟹味柳、鳕鱼鱼籽包、模拟蟹味棒等。

在鼎味泰创立之初,我国的高端鳕鱼肠市场主要由ZEK食品等韩日企业占据,国内企业的市场份额很小,鼎味泰是与国外企业竞争的主要中国选手。

为了追赶竞争对手,2012年左右,鼎味泰就聘请了日本鱼糜大师西川先生主导产品研发,并积极吸收德、日、韩等国专家和中国科研人员共同组成研发团队。

2022年10月初,谭国林亲自带队去韩国和日本考察市场,在日本大阪正式建立办事处、成立了研发中心,招聘研发人员。
学习日本企业在食品领域的技术创新与产品创新之余,谭国林还同时关注其预制菜市场的最新发展趋势。通过不断借鉴国际市场的经验,鼎味泰大大拓展了自身在国内市场的业务,不仅逐步建立起技术壁垒,还形成了拥有较强差异化的高端鳕鱼制品产品矩阵。
凭借着食材跟工艺两手抓,鼎味泰研发并生产了上百款高端鱼糜产品,主要服务三大业务场景的B端头部客户,譬如海底捞、巴奴、捞王、呷哺呷哺、凑凑等知名连锁火锅品牌;7-11、全家、罗森便利店以及三只松鼠、良品铺子等商超便利店和休闲零食品牌都是其合作的下游客户。

或将成亚洲最大

鼎味泰的快速发展以及期待跑步上市的动作,跟资本助力也有一定关联。2019年7月,鼎味泰首次获得一级市场青睐,智融私募基金、弘章资本、源时基金成为其A轮投资方;2021年12月,鼎味泰完成明迪沃衍股资、德宁资本的Pre-A轮融资;2022年6月完成毅达资本领投、弘章资本跟投的战略融资后,便在4个月后,签署上市辅导协议,拟在A股挂牌上市;而在今年8月,由百联挚高资本领投,鼎味泰又完成近亿元Pre-IPO融资,离上市更近了一步。
而且,根据鼎味泰的发展规划,在一期年产15000吨高端海洋速冻食品能力基础上,2022年拿下近亿元融资的鼎味泰又积极进行二期扩建,2022年底,项目已竣工投产。
全部达产后将实现年产60000吨高端海洋食品产品的规模,年销售额达20亿元。据称,届时鼎味泰或将成为亚洲最大的鳕鱼制品生产商,是当之无愧的“鳕鱼王”。
当前,鼎味泰还已先后通过HACCP、BRC体系认证和出口资质备案,并获得“江苏省农业龙头企业”等荣誉称号。
2023年第一季度鼎味泰销售成功突破1.1亿元,与2022年同期相比增长超过了30%。鼎味泰2023年全年销售目标“争6保5”,销售额争取突破6亿元。

预制菜行业未来潜力较大

所谓预制菜,是指对原材料进行前期处理,加上各种辅料,经过预加工(如分切、搅拌、调味、成型等)后,所制成的半成品或成品。
据数据显示,2020年预制菜相关的新注册企业为12446家,预制菜企业存量为63714家,达了近年来的峰值。此后,预制菜相关新注册企业和存量企业都在不同程度的下滑。截至今年6月底,其存量企业的数量相比2020年高峰时期,减少了2000多家,为61663家。不过,对于预制菜的前景,市场还是普遍看好。
去年我国预制菜市场规模约为4196亿元,同比增长21%,预估到2026年,该规模将达到1.07万亿元。
除了市场规模的增长,从行业渗透率来看,相比美、日60%以上的预制菜行业渗透率,我国10%—15%(2021年数据)的渗透率,上升空间还较大。另外,让市场期待的是,目前我国预制菜市场,以企业端(即B端)消费为主,因为能解决餐饮企业成本较高的痛点,而普通消费者(即C端)接受度还不高,未来的潜力较大。 

因此,鼎味泰在未来迎来更大发展空间,但同时要面临的竞争压力也越来越大。同行业的安井食品、国联水产、海欣食品、得利斯等公司都加大了对高端鱼糜制品的布局,未来在B端市场的竞争势必会更加激烈。

对于鼎味泰而言,目前,预制菜行业进入壁垒不高,行业集中度不高,如何守住原有的细分市场和突破规模,能否顺利上市至关重要。   (来源/大象IPO)

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来源:IPO上市实务

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